Nach dem Exposure Draft 2024/1 sollen künftig auch solche Erweiterungsinvestitionen und Restrukturierungen im Nutzungswert nach IAS 36 berücksichtigt werden dürfen, deren Umsetzung noch nicht verpflichtend ist. Vorliegender Beitrag analysiert die Stellungnahmen zu dieser geplanten Änderung am Wertminderungstest. Die Ergebnisse zeigen, dass eine Mehrheit der Kommentierenden den Vorschlag aufgrund einer besseren Anknüpfung an interne Planungsrechnungen begrüßt. Zugleich wird jedoch eine Zunahme des Management Over-Optimism befürchtet. Eine kritische Diskussion verdeutlicht, warum dieser Befund konzeptionell und aus Sicht der Kapitalgeber problematisch ist. Bereits eingetretene Wertminderungen könnten durch strategische Zukunftspläne verschleiert werden und die Entstehung von originären Geschäftswerten begünstigen. Dadurch wird eine Erosion der Periodisierung zugunsten einer stärkeren Orientierung am Management Approach billigend in Kauf genommen.